Как работают роботы-советники?

Работа с роботом-консультантом обычно начинается с краткой анкеты. Новый пользователь отвечает на вопросы, связанные с его возрастом, доходом, инвестиционными целями и устойчивостью к риску. Цели могут быть любыми: от сбережений на расходы в колледже или первоначального взноса за дом до инвестиций на пенсию .

Имея на руках эту информацию, робот-консультант формирует для нового пользователя диверсифицированный портфель биржевых фондов ( ETF ) или индексных фондов из ограниченного меню вариантов, выбранных профессионалами в области инвестиций. Выбор средств соответствует целям и толерантности к риску, указанным в анкете.

После того, как портфель пользователя настроен, программное обеспечение платформы поддерживает правильное распределение активов в портфеле, ребалансируя активы по мере необходимости, чтобы вам не приходилось этого делать. Предоставляются инструменты и визуализации, позволяющие пользователям отслеживать свой прогресс, вносить вклад и, возможно, ставить новые цели.

---

На что обратить внимание при выборе робо-советника?

Если вы ищете робота-консультанта, вам, вероятно, нужен простой и удобный опыт инвестирования. Это делает удобство использования вашей главной задачей: насколько легко подключить банковский счет и начать инвестировать?

Но удобство использования не должно быть вашей единственной заботой. Практически все роботы-советники предоставляют диверсифицированные портфели недорогих ETF. Поскольку их предложения схожи, их производительность также довольно схожа. Это делает расходы — как ежегодные консультационные сборы, так и сборы за коэффициент расходов ETF — наиболее важной вещью, на которую следует обратить внимание. Вы хотите найти робота-консультанта, который сочетает в себе простоту использования и низкую комиссию.

Тем не менее, роботы-консультанты, которые не взимают комиссию за управление, редко бывают «бесплатными». Некоторые могут держать непропорционально большую часть вашего баланса неинвестированной на денежном счете, который фирма затем ссужает, чтобы получать проценты. Это может помешать вашей общей прибыли, заставив часть ваших вложенных долларов остаться в стороне.

Некоторые роботы-консультанты наполняют ваш портфель собственными ETF. Хотя собственные фонды не всегда плохи (например, фонды Vanguard и Fidelity очень дешевы), собственные фонды новых компаний могут не иметь исторических данных о доходности и ликвидности более авторитетных фондов. Они также могут с большей вероятностью неожиданно закрыться.

Убедитесь, что выбранный вами робот-консультант предлагает именно тот тип учетной записи, который вам нужен. Почти все они предлагают налогооблагаемые инвестиции и пенсионные счета с налоговыми льготами, что, вероятно, удовлетворит потребности большинства потенциальных инвесторов-автоконсультантов. Но если вы надеетесь инвестировать специально в образование ребенка через учетную запись 529 , ваши возможности очень ограничены. Wealthfront в настоящее время является единственным крупным роботом-консультантом с этим предложением, хотя все больше компаний предлагают депозитарные брокерские счета, которые позволяют вам более широко инвестировать от имени вашего ребенка.

Наконец, подумайте, как легко связаться со службой поддержки. Некоторые роботы-консультанты в первую очередь полагаются на поддержку в чате и по электронной почте; если для вас важно поговорить с человеком вживую по телефону, то вы должны убедиться, что любой потенциальный робот предлагает это.

---

Сколько фондов вы должны инвестировать?

Вы обнаружите, что некоторые из перечисленных выше роботов-консультантов используют алгоритмы, которые помещают типичных инвесторов в нишевые ETF, такие как международный фонд облигаций развивающихся рынков. На первый взгляд, такой объем целевой диверсификации может показаться хорошим, но он может стоить вам денег и в конечном итоге может не обеспечить значительно лучшую диверсификацию, чем более широкие фонды с более низким коэффициентом расходов.

Вообще говоря, специализированные фонды взимают комиссию за управление, которая значительно выше, чем ETF, имитирующие широкий индекс. На одном роботе-советнике наш тестовый портфель включал фонд облигаций развивающихся рынков с коэффициентом расходов 0,39%. Сравните это с ETF Total International Bond от Vanguard, который взимает 0,08% в год (по состоянию на февраль 2021 года). Этот фонд предлагает доступ как к развивающимся, так и к развитым рынкам, а это означает, что он может обеспечить большую отдачу от затраченных средств.

Более того, чем больше средств, тем проще. Отслеживание чрезмерного количества фондов может быть утомительным — и, хотя для этого и нужен робот-консультант, вы можете создать диверсифицированный портфель, используя всего три фонда : общий фонд фондового рынка США и других стран и общий фонд рынка облигаций. .

С таким уровнем простоты вы можете почувствовать себя способным управлять своим инвестиционным портфелем самостоятельно. Но если вы все же предпочитаете, чтобы робот-консультант делал это за вас, мы бы предложили такие платформы, как Vanguard, которые сделают ваш портфель максимально простым и дешевым.